Blog Targeto

Górne Menu

Menu Główne

  • Aktualności
  • DORADZTWO EMERYTALNE
    • IKE i IKZE
    • PPK
      • PPK dla pracodawcy
      • PPK dla pracownika
    • Ciekawostki
  • BANKOWOŚĆ
    • Konto
    • Karty kredytowe
    • Oszczędzanie
  • INWESTYCJE
    • WEALTH MANAGEMENT
    • Inwestowanie
    • NIERUCHOMOŚCI
  • FUNDUSZE INWESTYCYJNE

logo

Blog Targeto

  • Aktualności
  • DORADZTWO EMERYTALNE
    • IKE i IKZE
    • PPK
      • PPK dla pracodawcy
      • PPK dla pracownika
    • Ciekawostki
  • BANKOWOŚĆ
    • Konto
    • Karty kredytowe
    • Oszczędzanie
  • INWESTYCJE
    • WEALTH MANAGEMENT
    • Inwestowanie
    • NIERUCHOMOŚCI
  • FUNDUSZE INWESTYCYJNE
  • Kto zarobi, a kto straci na sztucznej inteligencji?

  • Nadzwyczajne zyski spółek – podstawa do wzrostów cen akcji czy przypadek?

  • Czy w tym roku fundusze obligacji skarbowych dadzą jeszcze zarobić?

  • Czy sztuczna inteligencja może być motorem nowej hossy?

  • Panika na giełdzie i jak na niej można zarobić na przykładzie sektora bankowego

InwestowanieWealth Management
Home›Inwestycje›Inwestowanie›Prywatna emisja obligacji – sprawdzamy czy kapitał elitarnego grona inwestorów jest bezpieczny

Prywatna emisja obligacji – sprawdzamy czy kapitał elitarnego grona inwestorów jest bezpieczny

Dodane przez Kamil Martyniuk
26 marca 2018
0
Udostępnij:
Prywatna emisja obligacji - czy jest bezpieczna

Prywatna emisja obligacji w znaczący sposób ogranicza liczbę inwestorów, którzy mogą zainwestować w ofertę zakupu papierów wartościowych emitenta. Obecnie jest to elitarne grono maksymalnie 149 osób. W przypadku, gdy emitent informuje większą liczbę osób o emisji obligacji, wówczas jest to oferta publiczna. W niniejszym artykule odpowiemy na pytania dotyczące tylko emisji prywatnej. Wskażemy, jak wygląda proces zakupu takich obligacji, jak inwestor jest chroniony oraz czy otrzymuje dokument potwierdzający posiadanie obligacji z emisji prywatnej.

Emitent obligacji – czyli przedsiębiorstwo – adresuje propozycje nabycia do określonych i nieprzypadkowych inwestorów. Obligatariuszami – czyli posiadaczami obligacji, inwestorami – w emisjach prywatnych są zwykle instytucje lub osoby prywatne dysponujących większym kapitałem. W praktyce kwota, którą należy zainwestować w tego typu obligacje, oscyluje w granicach 50 tys. zł.

Pieniądze obligatariuszy, którzy kupują obligacje korporacyjne w prywatnej emisji, trafiają – wedle ustawy o obligacjach – na rachunek KDPW, zagranicznej firmy inwestycyjnej lub domu maklerskiego, a następnie przekazywane są do emitenta.

Środki pozyskane od obligatariuszy wykorzystywane są zgodnie z  informacjami zawartymi w propozycjach nabycia. Uzyskane od inwestorów pieniądze – emitent wykorzystuje do rozwoju przedsiębiorstwa lub finansowania działalności operacyjnej.

Spis treści:

  • 1 Dlaczego przedsiębiorstwa emitują obligacje korporacyjne?
  • 2 Prywatna emisja obligacji krok po kroku – jak wygląda proces?
  • 3 Zalety emisji prywatnej wobec emisji publicznej
  • 4 Nie inwestujesz w próżnię – otrzymujesz potwierdzenie posiadanych papierów wartościowych
  • 5 Czy obligacjami z emisji prywatnej można handlować?

Dlaczego przedsiębiorstwa emitują obligacje korporacyjne?

Prywatna emisja obligacji wiąże się dla emitenta z elastycznym, szybszym i tańszym finansowaniem własnej działalności. Odsetki mogą być spłacane zarówno w comiesięcznych transzach, jak i wyłącznie w okresie wykupu papierów wartościowych. Regułą rynkową jest wypłata odsetek inwestorom 2 lub 4 razy w roku. Emitent samodzielnie ustala czas ich spłaty. Ze względu na ich atrakcyjność pod względem elastyczności i łatwości dopasowania do potrzeb przedsiębiorstwa, stanowią one świetny sposób na dywersyfikację finansowania.

  • Przeczytaj także: Na rynku deweloperów mieszkaniowych koniunktura. Dlaczego więc emitują obligacje? Jak na tym zarobić?

Warto nadmienić, że raty kredytowe, składające się z kapitału i odsetek, wymagają comiesięcznej spłaty. W przypadku obligacji emitent wypłaca obligatariuszom wyłącznie odsetki, a kapitał spłacany jest dopiero po wykupie papierów wartościowych.

Prywatna emisja obligacji krok po kroku – jak wygląda proces?

Aby wziąć udział w zakupie obligacji, inwestor musi najpierw dowiedzieć się o ich emisji i zapoznać się z PNO (Propozycją Nabycia Obligacji), na podstawie której będzie mógł podjąć decyzję. Następnie przyszły obligatariusz, po zapoznaniu się z ofertą, ma zwykle 3 tygodnie na podjęcie decyzji. Jeśli inwestor zdecyduje się na zakup obligacji, wówczas uzupełnia formularz zapisu i wpłaca środki na rachunek domu maklerskiego lub emitenta.

Do zakupu obligacji nie zawsze jest potrzebny rachunek maklerski. Inwestorom, którzy nie podali swojego rachunku maklerskiego podczas zapisu, bądź go nie posiadają, obligacje zostaną zapisane na rachunku sponsora emisji. Niemniej jednak posiadanie rachunku maklerskiego jest wygodniejsze dla inwestora.

O ile występuje pewne ryzyko inwestycyjne związane z nietrafionymi decyzjami inwestycyjnymi, o tyle systemowe ryzyko obligacji korporacyjnych emitowanych w ofercie niepublicznej jest znikome. W przypadku niezgromadzenia odpowiedniej ilości środków przez emitenta, pieniądze zwracane są inwestorom. Podobnie postępuje się w przypadku zgromadzenia nadwyżki.

Zalety emisji prywatnej wobec emisji publicznej

Podstawowymi zaletami emisji niepublicznej względem publicznej jest o wiele mniejszy nakład pracy emitenta, możliwość szybszego przeprowadzenia procesu emisji oraz niższe koszty związane z przygotowaniem niezbędnej dokumentacji. W emisjach prywatnych oferowanych jest wiele interesujących obligacji, które dostępne są tylko dla wąskiego grona inwestorów. Inwestor, do którego dotrze informacja o emisji prywatnej ma więc dostęp do elitarnej oferty na rynku podobnych produktów finansowych.

  • Przeczytaj także: Obligacje korporacyjne deweloperów jako dopełnienie portfela inwestorów działających na rynku nieruchomości

Nie inwestujesz w próżnię – otrzymujesz potwierdzenie posiadanych papierów wartościowych

Inwestor, który zapisał się na prywatną emisję obligacji, uzyskuje od emitenta informację o przydziale obligacji na rachunku. Rachunek ten prowadzony jest przez uprawniony w tym zakresie podmiot – emitenta lub dom maklerski. Po rejestracji obligacji w KDPW oraz nadaniu im nr ISIN inwestor może wystąpić do podmiotu, który przetrzymuje jego obligacje, o wystawienie świadectwa depozytowego. Taki dokument potwierdza stan posiadanych obligacji.

Funkcją świadectwa jest potwierdzenie praw wynikających z posiadania papierów wartościowych. Ich właściciel, jeżeli nie zachodzi potrzeba, nie musi takiego świadectwa posiadać. W przypadku przedterminowego wykupu obligacji emitent wymaga złożenia świadectwa depozytowego i wtedy właściciele obligacji muszą świadectwo przedłożyć.

Czy obligacjami z emisji prywatnej można handlować?

Obligacje w emisjach prywatnych, które nie zostaną dopuszczone do obrotu bardzo trudno odsprzedać. Właściciel obligacji sam powinien znaleźć drugą stronę, która jest zainteresowana odkupieniem od niego posiadanych papierów wartościowych. Tutaj niezbędne jest wsparcie biura maklerskiego lub doradcy. Jednak często nawet ich udział nie jest gwarancją szybkiego znalezienia potencjalnego kupca.

Z drugiej strony posiadacze obligacji z emisji prywatnej, nabywają je nie po to, żeby nimi handlować. Chcą trzymać je do dnia wykupu. Zatem nie potrzebują rynku wtórnego do handlu, ponieważ nie zamierzają sprzedawać elitarnej inwestycji w obligacje. Tutaj celem inwestorów jest czerpanie korzyści z odsetek do ostatniego dnia trwania inwestycji.

Poprzedni artykuł

Jak ustrzec się od wpadki inwestując w ...

Następny artykuł

BPH FIZ Sektora Nieruchomości – katastrofa, z ...

0
Udostępnienia
  • 0
  • +
  • 0

Kamil Martyniuk

Kamil Martyniuk, prezes Digital Investment Support Sp. z o. o. Od 9 lat współpracuje z klientem zamożnym w zakresie wealth managment. W ramach projektu Targeto.pl od 3 lat zarządza zespołem analitycznym badającym efektywność zarządzania funduszy inwestycyjnych. Współpracuje z zespołem odpowiedzialnym za komunikację i marketing w zakresie tworzenia transparentnych treści edukacyjnych i marketingowych dotyczących produktów finansowych dostępnych w Polsce. Swoje wieloletnie doświadczenie w pracy z klientem wykorzystuje do przekazywania odbiorcom wyselekcjonowanych treści z obszaru m.in. inwestowania na rynku nieruchomości w pragmatyczny, czytelny i zrozumiały sposób.

Podobne wpisy Więcej od

  • PRODUKTY KAPITAŁOWE OPARTE O RYNEK NIERUCHOMOŚCI – ATRAKCYJNE ROZWIĄZANIE INWESTYCYJNE
    NieruchomościWealth Management

    Produkty kapitałowe oparte o rynek nieruchomości – atrakcyjne rozwiązanie inwestycyjne

    3 marca 2018
    Dodane przez Kamil Martyniuk
  • Inwestowanie

    Warto popatrzeć z boku na swoje emocje w inwestowaniu w Nowym Roku

    27 grudnia 2017
    Dodane przez Redakcja Targeto
  • Jak zarabiać na grach komputerowych
    Inwestowanie

    Jak zarobić na sukcesach gier komputerowych?

    30 sierpnia 2017
    Dodane przez Redakcja Targeto
  • Dochód pasywny i zabezpieczenie kapitału Poznaj rozwiązania finansowe!
    Wealth Management

    Dochód pasywny i zabezpieczenie kapitału? Poznaj rozwiązania finansowe!

    11 czerwca 2019
    Dodane przez Redakcja Targeto
  • Jak działa giełda papierów wartościowych i czy inwestor jest na niej bezpieczny
    Inwestowanie

    Jak działa giełda papierów wartościowych? Sprawdzamy, czy proces transakcyjny jest bezpieczny!

    19 marca 2018
    Dodane przez Redakcja Targeto
  • Coronavirus and financial stock market crisis
    Inwestowanie

    Branże, które mogą stracić najwięcej na pandemii koronawirusa

    5 maja 2020
    Dodane przez Redakcja Targeto

Zostaw odpowiedź Anuluj pisanie odpowiedzi

Przeczytaj także

  • Jak oszczędzać na emeryturę
    Ciekawostki

    Jak oszczędzać na emeryturę?

  • Blockchain
    Aktualności

    Czym dokładnie jest tak zwany Łańcuch Bloków, czyli Blockchain?

  • #deletefacebook – kupię uszkodzonego Facebooka w dobrej cenie
    Aktualności

    #deletefacebook – kupię uszkodzonego Facebooka w dobrej cenie

Kamil Martyniuk

kamil_martyniuk

Od 9 lat współpracuję z klientem zamożnym w zakresie wealth management.

Zdobywaną wiedzę i doświadczenie wykorzystuję do przekazywania analiz i opinii z obszaru inwestycji kapitałowych oraz rynku nieruchomości.

Swoim klientom pomagam realizować cele finansowe oferując produkty inwestycyjne z segmentu premium i private banking. 

Masz pytania? Zapraszam do kontaktu [email protected]

  • Wealth Management

    Kolorowe diamenty są jedyne w swoim rodzaju

    Historia diamentów jest długa i niezwykle barwna – zawsze były oznaką bogactwa i władzy, również dziś świadczą o wysokim statusie społecznym i materialnym właściciela. Co więcej, mawia się, że klejnoty ...
  • Wealth Management

    Ryzyko inwestowania w diamenty

    Zakup diamentów jest jednym ze sposobów inwestowania alternatywnego. To także ciekawy sposób dywersyfikacji portfela, czyli wzbogacania go o aktywa nieskorelowane z rynkiem giełdowym, chroniące go przed działaniem inflacji. Jednak nawet ...
  • Wealth Management

    Jak inwestować w diamenty?

    Inwestowanie w diamenty staje się coraz bardziej popularną formą lokowania środków. Diamenty są aktywami wykorzystywanymi w celu dywersyfikacji portfela, a także zabezpieczenia majątku. Kamienie szlachetne zaliczają się do inwestycji alternatywnych, ...
  • Wealth Management

    Powody inwestowania w diamenty

    Wielu inwestorów chętnie wzbogaca swój portfel o złoto czy kamienie szlachetne. Diamenty cieszą się sporym zainteresowaniem, a cenione są przede wszystkim za swą niezmienną wartość. Stanowią zabezpieczenie kapitału zwłaszcza w ...
  • Wealth Management

    Czy diamenty to dobra inwestycja?

    Kamienie szlachetne są nie tylko elementem biżuterii, lecz także aktywem w portfelach inwestorów. Ich funkcja jest więc podwójna – użytkowa i inwestycyjna. Od wieków diamenty budzą ogromne emocje i pożądanie ...

O nas

Blog.targeto.pl to baza darmowej wiedzy o skutecznym inwestowaniu.

Skupiamy uwagę na produktach finansowych, które pozwalają zrealizować cele finansowe, takie jak ochrona kapitału, emerytura, skuteczne pomnażanie oszczędności.

Na blogu znajdziesz nie tylko praktyczne porady, jak i w co inwestować. Ale poznasz także narzędzia, które ułatwią Ci samodzielne pomnażanie oszczędności.

WAŻNE

Serwis blog.targeto.pl prowadzony jest w celach edukacyjnych.

Informacje przedstawione na tej stronie internetowej są prywatnymi opiniami autorów i nie stanowią rekomendacji inwestycyjnych w rozumieniu Rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 19 października 2005 roku w sprawie informacji stanowiących rekomendacje dotyczące instrumentów finansowych, ich emitentów lub wystawców (Dz. U. z 2005 roku, Nr 206, poz. 1715).

Autorzy nie ponoszą odpowiedzialności za decyzje inwestycyjne podjęte na podstawie materiałów zawartych na tej stronie, a czytelnik podejmuje decyzje inwestycyjne na własną odpowiedzialność.

Obserwuj nas

Znajdziesz nas

Finansowe blogi

Przegląd finansowy

Generator blogów finansowych

  • Kontakt
  • Polityka prywatności
  • REGULAMIN
  • Współpraca
© blog.targeto.pl. Wszystkie prawa zastrzeżone.
Ta strona wykorzystuje pliki cookies w celach statystycznych i reklamowych oraz w celu dostosowania naszych serwisów do indywidualnych potrzeb klientów. Zmiany ustawień dotyczących plików cookie można dokonać w dowolnej chwili modyfikując ustawienia przeglądarki. Korzystanie z naszej strony bez zmiany ustawień dotyczących cookies oznacza, że będą one zapisane w pamięci urządzenia.AkceptujęPolityka prywatności